Penelitian ini bertujuan untuk menganalisis pengaruh Market to Book Value (MBV), Current ratio (CR), Debt to Asset Ratio (DAR) dan Return on Asset (ROA) terhadap aktivitas hedging pada perusahaan pertambangan logam dan mineral yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia periode 2014-2018. Penelitian ini menggunakan model analisis regresi logistik dengan aplikasi eviews 10. Data yang digunakan adalah data sekunder yang diunduh dari situs web bursa efek Indonesia. Skala data yang digunakan adalah data nominal dan data interval. Metode pengumpulan data yang digunakan adalah metode studi dokumenter. Populasi dalam penelitian ini adalah perusahaan pertambangan logam dan mineral yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia periode 2014-2018. Sedangkan sampel penelitian ini adalah delapan perusahaan yang telah terdaftar di Bursa Efek Indonesia dalam lima tahun terakhir dan telah mengaudit laporan keuangan untuk diteliti. Semua sampel yang digunakan melakukan aktivitas hedging selama periode pengamatan. Hasil pengujian menunjukkan bahwa kemampuan variabel independen mampu menjelaskan variasi pertukaran variabel dependen sebesar 87%. Dimana variabel independen Market To Book Value (MBV), Current Ratio (CR) dan Debt to Asset Ratio (DAR) memiliki pengaruh positif dan signifikan terhadap variabel dependen aktivitas hedging, sedangkan variabel independen Return On Asset (ROA) memiliki hasil negatif dan tidak berpengaruh signifikan terhadap variabel aktivitas hedging